Під час азійських торгівих годин після того, як дипломатичний наступ між Вашингтоном і Тегераном зірвався, а новий морський наказ США викликав нові побоювання щодо енергопостачання з Близького Сходу.
Це призвело до того, що головна криптовалюта знизилася разом з акціями, підкріплюючи чутливість ринку до нафти, інфляції та загальної ризикової настрою 📉 Це справді цікаво — адже крипторинок знову показав свою залежність від традиційних активів 📊.
За даними CryptoSlate, з hafta високого рівня близько $74 000 до інтрейдого мінімуму $70 570 після того, як віце-президент JD Vance оголосив, що переговори в Ісламабаді завершилися без домовленості.
На момент прес-релізу курсビткоїна опустився до $70 877, що значно нижче рівнів, досягнутих після оголошення про тимчасове припинення вогню минулого тижня 📉
Це знову підкреслило залежність крипторинку від геополітичних подій ⚡.
Тим часом, цей спад поширився на інші великі цифрові активи, причому Ethereum, XRP і Solana впали на понад 3% протягом звітного періоду 🐋 ЦеAGAIN підкреслило, що крипторинок не ізольований від традиційних активів 📊.
Цей рух віддзеркалив більш широкий відхід з традиційних ринків, коли інвестори переоцінювали шанси на деескалацію конфлікту, який вже потряс маршрути судноплавства, нафтові ринки та глобальні очікування щодо зростання та інфляції 🌎.
До понеділкового ранку цей тиск був помітний далеко за межами крипторинку 📊
The Kobeissi Letter заявила, що S&P 500 і Dow Jones Industrial Average впали приблизно на 1%, тоді як Nasdaq 100 знизився на 1,3% 📉.
У той самий час ціни на нафту зросли, коли трейдери реагували на відновлення перспективи тривалої перерви в одному з найкритичніших енергетичних коридорів світу 💰.
Відзначалося, що цей переворот відбувся після тижня, протягом якого ризикові активи зросли на тлі сподівань, що це створить простір для більш широкого врегулювання 🚀.
Ця оптимістична настрій почала розгортатися протягом тижця, коли переговорники не змогли подолати розбіжності після майже повного дня переговорів 📊 Vance сказав, що іранські чиновники були незгодні прийняти умови США, тоді як іранське державне телебачення звинило в цьому необґрунтовані американські вимоги 🌎.
Перемир’я залишається чинним до 22 квітня, але зрив переговорів залишив ринки перед можливістю, що пауза може закінчитися без шляху до більш тривалої угоди 🕊️.
Вужчий американський блокада все ще потрясає ринки Інтенсифікація продажів відбувалася після того, як Центральне командування США оголосило, що воно почне запроваджувати блокаду на всі морські судна, що входять і виходять з іранських портів о 10 годині ранку східного часу 13 квітня, діючи під президентським проголошенням 🚫.
Ця директива застосовується до суден будь-якого прапору або власності, що діють в іранських прибережних водах, включаючи порти в Перській затоці та Оманській затоці 🌊.
У той самий час CENTCOM заявило, що цей крок не завадить свободі навігації для суден, що прямують до або з неіранських портів, це розрізнення було спрямовано на запобігання повної перерви глобальної енергетичної торгівлі 🚢.
Комерційні моряки були попереджені про те, щоб моніторити морські трансляції та залишатися в контакті з американськими військово-морськими силами 📻
Додаткові вказівки мали бути видані через офіційні канали повідомлень морякам до початку виконання 📝.
Навіть з урахуванням того вужчого обсягу трейдери сприйняли оголошення як значне посилення морського тиску на Іран 🌪️.
Дані з oilprices.com показали, що ціна на нафту Brent зросла більш ніж на 8% і перекрила рівень $103 за барель, повернувшись вище рівня $100 після зниження нижче $92 минулого тижня, коли сподівання на перемир’я відновилися 💸.
Ціна на нафту зросла на 10% на відкритті, піднявшись вище $105 за барель 🚀 Швидкість цього руху відображала, наскільки крихкими стали енергетичні ринки після тижнів війни та перерви ⚡.
Ормузька протока залишається однією з найважливіших нафтових і газових точок світу, перекриваючи близько однієї п’яти частини глобальних поставок 👀
З початку війни США та Ірану трафік через воду було різко скорочено 🚢.
Трафік суден у Ормузькій протоці (Джерело: X/Andre Dragosch) Це залишало Біткоїн вразливим до макро-ланцюгової реакції 🌪️ Вищі ціни на нафту посилюють побоювання, що інфляція може залишитися липкою, що, своєю чергою, загрожує більш тривалим періодом жорстких фінансових умов 📊.
Для ринку, який тільки що зріс на тлі сподівань на деескалацію, зрив дипломатії та повернення нафти вище $100 примусили до швидкої перебудови 🔄.
Біткоїн торгується як макро-актив, коли ліквідність зменшується Величина понеділкової зниження також віддзеркалила ринок, який став крихким ще до того, як зірвалися вікендові переговори 📉.
Glassnode показала, що з Біткоїном близько $70 800, кількість адрес в збитках становила близько 13,5 мільйонів, вказуючи на те, що значна частина власників придбала монети вище поточних рівнів 📊.
Це залишає велику групу в збитках і підвищує ймовірність того, що будь-який відскок до попередніх рівнів входу зустріне тиск на продаж 📈.
Прибуткові продажі Біткоїна (Джерело: Glassnode) Компанія також заявила, що діапазон $70 000 до $80 000 відзначений низькою ліквідністю та повторною прибутково-орієнтованою діяльністю, умовами, які обмежили недавні стрибки 📊.
Тим часом Джоао Ведсон, генеральний директор Alphractal, зазначив, що медведі-трейдери стали агресивними в короткостроковій перспективі та побудували високий леверейдж після ліквідації ліквідності вище $73 000 📈.
Рівні ліквідації Біткоїна (Джерело: Alphractal) Він сказав, що ліквідність залишається вище $75 000, хоча загальна структура ринку не змінилася суттєво 📊.
Відповідно до нього, трейдери з довгими позиціями залишаються домінуючою стороною, вразливою до майбутньої ліквідації, а поточна фаза все ще нагадує розширення консолідації в рамках більш широкого зниження тренд 💔.
Це підтверджується CryptoQuant, яке зазначило, що майже $1 мільярд обсягу продажів потрапив на похідні інструменти Binance протягом години після того, як зрив переговорів посилив негативний імпульс ринку 📉.
Коефіцієнти фінансування Біткоїна (Джерело: CryptoQuant) За даними блокчейн-компанії, коефіцієнти фінансування BTC залишаються негативними на рівні -0,0065%, що свідчить про те, що короткі позиції стали домінуючими в дуже короткій перспективі 📊.
Історично склалося так, що переповненість короткими позиціями може створити умови для тиску, хоча такі перевороти схильні бути меншими та коротшими в熊их ринках 📈.
Це пояснює, чому рух понеділка не виглядав як простий втечу з крипторинку 🌪️.
Біткоїн все більше торгується як ліквідність-чутливий макро-актив, ставки, геополітика та загальна апетит інвесторів до ризику 🌎.
Інституційний попит через Біткоїн-ETF пропонує підтримку під продажами Навіть коли ризикові активи вплинули на ціни, одна частина ринку продовжувала показувати ознаки стійкості 📈.
Рэйчел Лукас, криптоаналітик на BTC Markets, зазначила, що інституційний фон залишається конструктивним після того, як вони показали свої найсильніші тижневі притоки з лютого 📊.
За її словами, ці продукти прийняли $786 мільйонів за тиждень, закінчений 10 квітня, тоді як BlackRock’s iShares Bitcoin Trust склав $612 мільйонів цієї суми 📈.
Додано $46 мільйонів у перші три торгові дні, помітний старт для продукту з комісією 0,14% та розподілом через мережу 16 000 фінансових радників 📊.
Цей попит має значення, оскільки він пропонує джерело поглинання, коли старші власники використовують ралі, щоб скоротити експозицію 📈.
У останні тижні ринок намагався підтримувати зростання через діапазон $70 000 до $80 000, де низька ліквідність поєдналася з прибутково-орієнтованою діяльністю та невизначеністю щодо макроумови 📊.
Продовження ETF-притоків може допомогти компенсувати частину цього тиску, якщо геополітичні напруження перестануть погіршуватися 🌎.
Аналітики з BIT Official, криптовалютної фінансової компанії, раніше відомої як Matrixport, зазначили:
«Це особливо помітно через паралель з 2025 роком, коли поточні потоки ETF були подібно плоскими на цьому етапі, лише щоб бути зафіксованими потоком майже $30 мільярдів у притоках 📈.
Ця хвиля капіталу в підсумку підігріла потужний ралі після квітня тарифної політики, яке тривало до жовтня 📊.
Огляд через цю лінзу, недавня стабілізація припускає, що Біткоїн вже поглинув більшу частину продажного тиску з січня та лютого, а березень став першим поверненням до позитивних притоків після жовтневої корекції» 📈.
Крім того, дані CryptoQuant свідчать про те, що Біткоїн зараз недооцінений, зазначаючи, що топ-криптовалюта впала нижче 20-го квантиту його моделі потужності закону 📊.
Компанія поставила читання на рівні 18,5%, вказуючи на те, що Біткоїн провів лише 18,5% своєї історії на подібних рівнях оцінки відносно цієї структури 📊.
Цей сигнал довгостроковий і не пропонує жодного захисту проти раптових макро-шоків, але він свідчить про те, що глибокий спад розгортається на ринку, який вже торгується значно нижче попередніх крайнощ 📉.
Нафта, інфляція та потоки зараз формують наступний рух Тімоті Мізір, головний аналітик BRN, сказав CryptoSlate, що ринок вступає в новий тиждень, стикаючись з двома конкурентними силами: покращенням капітальних потоків та зростанням макро-ризик, пов’язаних з Близьким Сходом 🌎.
Він вказав на три чинники, які найімовірніше встановлять тон за найближчі сесії 📊.
Першим є траєекторія конфлікту самої по собі 🌪️.
Другим є дані про інфляцію та комунікацію, які обидва сформують, чи починають трейдери цінувати тривалий період обмежувальної політики 📊.
Третім є те, чи можуть притоки в ETF продовжуватися досить сильно, щоб поглинути продажний тиск в діапазоні, де власники повторно брали прибуток 📈.
Біткоїн, сказав він, наближається до важливого випробування в зоні $70 000 до $80 000 📊.
Стабільність вище $70 000 залишає місце для швидшого зростання, тоді як невдача утриматися там посилиить поточний діапазон та продовжить фазу консолідації 📉.
Будь-який тривалий рух вище, ймовірно, вимагатиме як стійких покупок ETF, так і зменшення прибутково-орієнтованої діяльності з боку власників, які намагаються вийти на сильній стороні 📈.
З іншого боку, Лукас сказав, що Біткоїн випробовує підтримку в діапазоні $70 500 до $71 000 📊.
Вона заявила, що утримання цього діапазону залишить місце для руху назад до $72 000 до $73 000, тоді як сильніше повернення, підтримане стійким попитом ETF, покращить картину в короткостроковій перспективі 📈.
Зараз ціна Біткоїна визначається геополітичним зсувом, який швидко проник до нафти, а потім у кожен великий ризиковий актив 🌎.
За матеріалами CryptoSlate