Ай имеет проблему с электричеством
Его работа требует колоссальных объемов энергии; в США это требует растущей скорости, чем система электроснабжения может поддерживать, и это дает огромную власть компаниям, которые производят и доставляют его.
В тот же день, 2 июня, Энергетическая рабочая группа Техаса, разбираясь в задержках серверных центров, майнинга криптовалюты и промышленных объектов, которые стремятся получить те же мегаватты.
Те же законодатели в Албани, Нью-Йорк, спешат принять закон, который может сделать этот штат первым в стране, вовсе останавливающим строительство.
Компании, обучающие передовые модели, сталкиваются с барьером, построенным из меди, бетона и регулируемой терпимости. Бенефициарами этого спроса являются неславные сущности в конце провода: энергетические компании, операторы сетей электроснабжения, производители электроэнергии, которые решают, кому давать электричество, когда и за какой цене.
Электричество стало самой редкой статьей для АИ
За большую часть прошлого десятилетия каждая беседа о АИ вращалась вокруг программного обеспечения, и наиболее важным ограничением, о котором люди беспокоились, был запас высокопроизводительных видеокарт.
Теперь беседа сместилась к промышленной экономике, и ограничивающие факторы — это земля, производственная мощность, вода, высоковольтные трансформаторы и местные платформы.
Goldman Sachs ждет, что данные центры увеличат свою долю пиковой линейной нагрузки США за лето с 4,1% до 8,5% за тот же период.
Однако банк отметил, что только примерно 50-60% запланированной мощности, намеченной на ближайший год-полтора, вероятно, будет готова в срок, из-за задержек и отмен.
Международное энергетическое агентство прогнозирует, что, хотя спрос от АИ-ориентированных установок увеличится втрое. Его отчет упирает в серьезные узкие места, такие как сжимающиеся поставки газовых турбин и трансформаторов, а также подключения к сетям, требующие лет и стремление к собственному генерированию, которые в основном остаются на бумаге.
Теперь энергетические компании имеют невероятную власть.
Энергетическая компания собирала все равно, какой компания побеждает гонку; все, что ей нужно, — это то, чтобы гонка продолжала требовать больше электроэнергии.
Регулируемые энергетические компании получают прибыль от утвержденной капиталовложенной деятельности, поэтому волновое улучшение сетей становится волновым доходом на основе ставок.
Независимые производители электроэнергии продают в более натянутом рынке, но по более высокой цене.
Операторы сетей становятся караульщиками, которые решают, какие проекты являются жизнеспособными.
Техас показывает, как караулювання перетекает в правила.
По Сенатскому акту 6 ERCOT использует «платишь за то, что получаешь» модель, которая возлагает расходы на подключение на крупных клиентов и заставляет их отключаться в случае чрезвычайной ситуации, с крутыми депозитами, чтобы отсеивать спекулятивные заявления.
Накопительный стягивание не может быть переоценен, поскольку более 200 крупных потребителей выстраивались в очередь в течение первых месяцев 2026 года, в пять с лишним раз больше, чем сейчас потребляет в штате.
Новая законопредложенная в Нью-Йорке пауза подходит к тому же вопросу с политической стороны, взвешивая рост АИ-ориентированных центров данных и центров данных против домохозяйственных счетов, потребления воды и надежности сети электроснабжения.
Электричество стало ослабленной ресурсной базой. Теперь партии, которые рационируют это, имеют самый сильный шанс за столом.
Майнеры криптовалюты были первыми, кто столкнулся с этой борьбой, и теперь у всех есть это.
Рынок биткоина знаком с этим ограничением, поскольку это были майнеры, кто первый столкнулся с этим. Майнинг построил бизнес на дешевой, прерывной энергии, используя гибкую загрузку, которая отключается, когда сеть сужается и впитывает излишки, когда цены обрушиваются.
Поэтому Техас написал свои новые программы по реакции на нагрузку вокруг него, и майнеры тратили годы, где энергия часто залеживалась и была дешевой.
Некоторые аналитики говорят, что это и есть проблема, с которой АИ сталкивается, поскольку АИ требует твердой, всегда включенной и устойчивой энергии, и долгосрочной надежности, подкрепленной рабочими местами и национальной конкуренцией, которые имеют вес.
Когда это АИ-ориентированные центры данных могут потреблять столько же, сколько 24% электроэнергии США к 2030 году, это фактически объявило о конце соглашения о дешевой электроэнергии.
Анализ CryptoSlate привел к тому же выводу, что теперь майнеры криптовалюты терпят затяжную жатву, поскольку АИ-ориентированные компании поднимают цену на стабильную поставку.
Теперь энергетические компании занимают позицию арбитра в этой борьбе и выигрывают от нее, независимо от того, как она окажется.
Если энергетические компании построат генерацию и передачу для обслуживания спроса АИ-ориентированных центров данных, потребители могут оказаться за счет затрат, если регуляторы не разделят эти расходы или не заставят крупных потребителей покрывать свой собственный счет.
Федеральный прогноз уже устраняет это, поскольку EIA ожидает, что потребительские цены уже выросли на 5% в 2026 году, а наибольшие росты отмечены на Восточном побережье.
АИ обещал абстракцию, ум, который можно представить как легкий, бесконечно копируемый программный код. Его расширение сделало электричество редкой статьей, которая определяет, кто может масштабироваться, кто сходит с рынка и кто получает чек, независимо от того, какая компания захватит большую часть рынка.
Компании будут продолжать преследовать заголовки, а энергетическая компания будет держать постоянные руки на счетчиках.
Статья первоначально опубликована на.
По материалам CryptoSlate